Wanneer de partijen een converteerbare lening overwegen, is het belangrijk om de verschillende kenmerken van de overeenkomst te begrijpen. Hier zijn enkele van de belangrijkste dingen waar u op moet letten:
De rentevoet. Dit is een van de belangrijkste voorwaarden van de lening.
Het aflossingsschema. Zorg ervoor dat het duidelijk is hoe en wanneer de lening wordt terugbetaald.
De kosten. Zijn er eventuele kosten vooraf of zijn er andere kosten aan de lening verbonden.
De conversievoorwaarde. Deze zullen bepalen hoe en wanneer de lening kan worden omgezet in aandelen.
Het aandelenbelang. Dit is het percentage eigendom dat de lener krijgt als de lening wordt omgezet in aandelen.
De waarderingslimiet. Dit is de maximale waarde van de onderneming die kan worden gebruikt voor de conversie.
De exitstrategie. Dit is hoe de lening zal worden terugbetaald als het bedrijf wordt verkocht of naar de beurs gaat.
De convenanten. Dit zijn beperkingen op de manier waarop de lening kan worden gebruikt, zoals voor welk doel het kan worden gebruikt of hoe het kan worden terugbetaald.
De zekerheid. Dit is wat zal worden gebruikt om de lening te ondersteunen, zoals een pandrecht op activa of een persoonlijke garantie.